A股市場近期迎來AI與機器人雙熱點。2月9日早盤，創業板指高開高走漲超3%，AIGC概念板塊掀起漲停潮，中文在線、海看股份等8只個股封死漲停板，其中中文在線漲停板封單超33萬手。捷成股份、風語筑等企業同步收獲漲停，市場資金顯著向AI內容生成領域聚集。
觸發本輪行情的核心催化劑是字節跳動發布的Seedance2.0模型。該AI視頻生成工具可基于文本或圖像直接生成電影級視頻，在短劇制作領域展現出顯著降本增效潛力。東方證券分析指出，擁有IP儲備和流量優勢的平臺企業將率先受益，AI漫劇、AI短劇等新興業態有望迎來產能爆發期。
機器人產業同步迎來重大事件驅動。距離2026年春晚尚有數月，已有超5家具身智能企業確認參與節目制作，機器人產品將首次以"組團"形式登上央視舞臺。北京交通大學專家朱明皓認為，這標志著中國機器人產業完成從技術驗證到規模商用的關鍵跨越，人形機器人正步入價值驗證與量產落地階段。
產業規模擴張預期持續升溫。IDC預測2025年中國具身智能機器人用戶支出將達14億美元，2030年飆升至770億美元，年復合增長率94%。摩根士丹利給出更激進預測：2026年中國人形機器人出貨量1.4萬臺，2034年突破百萬臺，2041年達3000萬臺規模，直追乘用車市場容量。
資本市場已提前反應。在已披露業績預告的人形機器人概念股中，35家公司實現凈利潤同比增長，其中8家扭虧為盈。利亞德憑借"AI+顯示+文旅"生態布局，預計2025年凈利潤3-3.8億元，其光學動作捕捉技術已應用于機器人訓練系統。信質集團以超500%的凈利潤增速領跑，該公司人形機器人電機產品已進入交付測試階段。
資金流向顯示機構布局加速。35只業績預增股中，1月以來7只獲融資客超億元加倉。科大訊飛以8.26億元凈買入額居首，其機器人超腦平臺已服務500余家廠商。震裕科技線性執行器產品實現向頭部客戶小批量交付，超捷股份緊固件產品獲得正式訂單，兩家企業融資凈買入均超2.8億元。
